在分散式金融（DeFi）的疯狂世界里，许多临时加密用户听到了存款收益率为5%甚至8%的承诺。但是，尽管这些利率可能很诱人，尤其是当传统的“高收益”储蓄账户如今支付可怜的0.5%时，大多数人很快就会认识到，在DeFi的世界里航行是复杂和令人恐惧的。所以他们坐在外面。
这就是为什么一款名为“甜甜圈”的应用程序吸引人的原因，它的支持者包括华盛顿国民队的老板。去年推出，它看起来像许多其他银行或投资应用程序，但在后端插入DeFi，为用户提供可观的4%回报，用户可以随时用存款赎回。
甜甜圈首席执行官尼尔波帕特（neelpopat）说：“这是为那些说‘我喜欢DeFi的想法，但只想赚进钱和赚出来钱’的人准备的。”我们决定利用fintech的优势，为诺米斯提出一份DeFi申请。”
波帕特解释说，甜甜圈投资于Aave和denger等高收益的DeFi平台，但它“抽象”掉了DeFi的一部分，让用户觉得他们在投资一种普通的储蓄产品。
我试过了，果不其然，甜甜圈就像我在报告工作中摆弄的其他银行应用一样。它要求获得驾照，然后促使我使用Plaid进行存款，Plaid是一种广泛使用的fintech服务，充当一个人银行账户的插件。我存了20美元，这是甜甜圈和我赚的利息一起显示的（很快我就赚了一整便士了！）
该应用程序还提供了其他银行应用程序所熟悉的一些功能，包括自动存款和通过“凑齐”借记卡购买来贡献小额金额的工具。
尽管甜甜圈已经基本上不受关注了，即使是在加密社区，但该公司表示，自9月份推出固定利率储蓄产品以来，其用户基础和管理的资产增长了40%。今年6月，该公司还结束了一轮200万美元的融资，其中包括风投公司Andreessen Horowitz和广受欢迎的DeFi服务公司创始人Robert Leshner。
对于那些因储蓄账户停滞而感到沮丧的消费者来说，甜甜圈似乎是一个不需要考虑的问题：即使4%的利率没有其他DeFi投资者可能赚的那么高，也比银行支付的低于通胀率的利率要好得多。
但有一个陷阱，而且是个大陷阱。也就是说，甜甜圈并没有得到联邦存款保险公司的支持，联邦存款保险公司是一个联邦监管机构，一旦你的银行倒闭，它将使你的存款总额达到25万美元。换句话说，如果甜甜圈内爆了，你的积蓄就有可能没了。
这并不意味着你不应该使用它，因为还有很多其他投资产品没有联邦存款保险公司的支持。但这确实意味着你应该对DeFi有一个大致的概念，并且自己阅读关于甜甜圈及其创始人的文章。
至于甜甜圈的商业模式，波帕特说，公司代表用户的投资通常占资本投资的2%左右。也就是说，甜甜圈的目标是在DeFi市场上赚取6%的利润，并将其中的4%转嫁给用户，尽管这一利率和普通银行一样，可能会发生变化。
甜甜圈并不是唯一一家寻求吸引拥有高收益账户的主流储户的公司。Coinbase最近宣布了一款4%的自有产品，要求用户投资美元挂钩的stablecoin USDC。其他加密平台，如BlockFi、Eco、Nexo和Celsius，也承诺通过让人们借出比特币、stablecoins和其他数字资产，获得高额回报。
底线是，甜甜圈和其他公司正在让非技术加密爱好者更容易获得DeFi级别的收益，前提是他们也愿意冒险把钱放在不保证保护的平台上。